當摩根大通（JPMorgan Chase）執行長傑米·戴蒙（Jamie Dimon）在年度股東信中，將AI的影響力與蒸汽機、電力和網路相提并論，並宣布為此雇用數千名專家時，全世界都看見了華爾街稱霸下個世代金融的決心。然而，就在大西洋的另一端，一份由IDC與百度智慧雲聯合發布的《金融產業大模型應用實踐白皮書》，揭示了一條截然不同、卻可能更具顛覆性的路徑。
這份報告不僅是中國科技巨頭的成果展示，更像是一份中國金融業的「AI軍事指導原則」，其核心戰略只有一個詞：「AI原生」（AI-Native）。當華爾街的巨頭們還在為如何將AI「嫁接」到現有業務上而投入巨資時，中國似乎正試圖系統性地用AI重塑整個金融的骨骼。這場競賽的本質，已不再是單點技術的突破，而是整體戰略思維的對決。
▋何謂「AI原生」？不只是+AI，而是用AI重塑金融骨骼
對於多數人來說，「AI+金融」的想像是智慧客服、報告自動生成等輔助功能。但白皮書所倡導的「AI原生」，是一種更徹底的革命。
．從「輔助工具」到「核心引擎」的思維轉變
如果說「AI+」是在一輛傳統汽車上加裝GPS導航APP，那「AI原生」就是從零開始打造一輛特斯拉。後者的每一個零件、每一行程式碼，都是圍繞著數據與智慧運算而設計 。在金融領域，這意味著AI不再是IT部門的附屬品，而是重構信貸審批、風險控管、資產配置、甚至金融商品設計流程的核心驅動力 。
．為何金融業必須「AI原生」？三大痛點下的必然革命
這場轉型並非憑空而來，而是為了解決金融業根深蒂固的三大痛點：
1.數據困境： 金融業坐擁金山，卻是未經琢磨的原礦。大量非結構化數據（如信貸報告、客服錄音、理賠影像）難以利用 。唯有建立一套從業務產生數據、數據優化模型、模型回饋業務的「數據飛輪」（Data Flywheel），才能真正釋放價值 。
2.場景鴻溝： 通用型大模型（General Models）雖然強大，但在金融這種要求高精確、高合規的「專精場景」（Specialized Scenarios）中，時常出現「模型幻覺」，無法滿足信貸風控、反詐欺等核心業務的嚴苛要求 。
3.效率與成本的矛盾： 訓練動輒千億參數的大模型，需要龐大且異構的運算能力，管理極其複雜 ；同時，其安全性、合規性要求極高，而具體的投資報酬率（ROI）又難以量化，讓許多機構望而卻步 。
▋中美路線圖大對決：中國的「頂層設計」 vs. 華爾街的「實用主義」
面對相似的挑戰，中美兩大強權卻展現了不同的戰略思維。
．中國策略：白皮書揭示的「全棧式」系統化佈局
從白皮書的案例可見，中國正走向一條由科技巨頭提供「全棧式解決方案」的路徑。以百度為例，其「百度百舸AI計算平台」處理底層的運算能力基礎設施，「千帆AI開發平台」則提供上層的模型開發與智慧體（Agent）建構工具 。這種模式讓不同規模的金融機構——從需要「自主可控」的國有大行，到尋求「開箱即用」的區域性銀行——都能找到對應的解決方案，快速推進AI化 。這背後透露的，是一種自上而下、帶有頂層設計色彩的產業佈局。
．華爾街做法：巨頭引領，百花齊放的「軍備競賽」
相比之下，華爾街的策略更像是「實用主義」的軍備競賽。摩根大通選擇重金投入，打造自己龐大的內部AI軍團，追求技術的絕對領先與獨佔。另一邊，彭博（Bloomberg）則早早推出專為金融打造的語言模型BloombergGPT，專攻特定領域，力求在專業性上建立壁壘。而微軟、Google等科技巨頭則作為強大的「軍火商」，為沒有能力自建模型的金融機構提供強大的火力支援。這種模式更加市場化，百花齊放，但也可能導致資源分散。
．決勝點：華爾街真正的護城河，短期內難以撼動
面對中國系統性的急起直追，華爾街看似固若金湯的金融霸權，真的穩固嗎？我認為，答案是肯定的。至少在短期內，華爾街的三道護城河難以被輕易跨越。
1.資本市場的深度與監管成熟度： 美國擁有全球最深、最複雜的資本市場。這不僅意味著更龐大、更多元的數據養料，也代表著AI模型需要應對的極端場景和複雜產品遠超其他市場。經過數十年考驗的監管體系（如SEC），在應對技術創新與風險防範之間，也積累了更豐富的經驗。
2.全球頂尖人才的「磁吸效應」： 白皮書也承認，兼具金融業務與AI技術的「複合型人才」極度稀缺 。時至今日，華爾街與矽谷依然是全球頂尖金融與AI人才的終極目的地。這種頂尖大腦的聚集，形成了自我強化的創新正循環，是單純的資金投入難以複製的。
3.「開放生態」的創新活力： 美國金融科技的創新，不僅來自於摩根大通這樣的巨無霸，更源於成千上萬的金融科技新創公司、風險投資、大學實驗室所構成的動態生態。這種生態充滿了競爭與顛覆，時刻逼迫著既有巨頭不斷前進，也為整個產業注入了源源不絕的活力。
▋結論：一場關乎未來的馬拉松
百度這份白皮書，為我們提供了一個絕佳的窗口，窺見中國在金融AI領域的巨大野心與清晰戰略。其「AI原生」的系統化做法，無疑將在未來對全球金融版圖構成嚴峻挑戰。
然而，華爾街的霸主地位，建立在百年積累的市場深度、無可比擬的人才磁場與充滿活力的開放生態之上。這三道護城河，共同構成了其應對挑戰的底氣。
這場競賽並非百米衝刺，而是一場考驗耐力、戰略與生態的馬拉松。未來的金融戰場，勝負的關鍵將不再是誰的模型參數更多，或誰的演算法更快，而是誰能率先打造出一個真正高效、安全、智慧的「AI原生」金融體系。這場中美之間的科技金融對決，才剛剛拉開序幕。
從百度AI白皮書看懂未來：中國急攻「AI原生」，華爾街的護城河還穩嗎？
